Financiamento de energia solar em 2026: simulamos a parcela de R$ 20 mil no BV, Santander, Solfacil e BNB pra ver qual compensa
Comparamos taxas, parcelas e custo total de 4 linhas de financiamento solar. Simulação de R$ 20 mil com Tabela Price e quando vale financiar vs à vista.
Equipe Editorial
Energia Solar Explicada · Sobre nossa equipe
R$ 20 mil financiados no BNB custam R$ 24 mil ao final do contrato. Os mesmos R$ 20 mil no BV viram R$ 29.700. Na Solfacil, em 120 meses, passam de R$ 39.900. A diferença entre a opção mais barata e mais cara de financiamento solar no Brasil é de quase R$ 16 mil — dinheiro que compra outro sistema inteiro pra um vizinho.
A equação é simples: valor do sistema + juros totais = custo real. E o custo real muda radicalmente dependendo de onde você assina. Pegamos as 4 principais linhas de crédito solar do país, jogamos R$ 20 mil na Tabela Price e colocamos os números lado a lado.
As 4 linhas de financiamento solar no Brasil
O mercado brasileiro de crédito solar é dominado por quatro perfis de instituição bem diferentes. Banco comercial, fintech, banco público e consórcio. Cada um tem uma lógica de precificação própria, e nenhum é universalmente melhor.
O Banco BV lidera com 47% das vendas financiadas de energia solar no país, segundo pesquisa Greener/Portal Solar. São 8 anos consecutivos como líder. A taxa começa em 1,17% ao mês, com prazo de até 96 meses e 120 dias de carência pra primeira parcela. Financia até R$ 500 mil pra pessoa física e trabalha direto com a maioria dos integradores — seu orçamento de instalação provavelmente já vem com a opção BV embutida. O ponto fraco? A taxa não é a menor do mercado.
O Santander ocupa a segunda posição com 25% de market share. A taxa publicada parte de 1,40% ao mês, mas clientes Santander conseguem condições a partir de 1,11% ao mês. Mesmas condições gerais: até 96 meses, até R$ 500 mil PF, 120 dias de carência. Se você já é correntista, a negociação de taxa faz diferença real. Quem não tem conta paga por boleto com taxa cheia.
A Solfacil não é banco, é fintech. Recebeu autorização do Banco Central pra operar como financeira em julho de 2025 e já estruturou mais de R$ 6,5 bilhões em operações de crédito solar. O CET (Custo Efetivo Total, que já inclui IOF e encargos) varia de 1,32% a 1,57% ao mês. O diferencial é operacional: aprovação por biometria facial em 30 segundos, prazo de até 120 meses e limite de R$ 235 mil pra PF. É a opção pra quem quer parcela baixa e aceita pagar mais juros no total.
O BNB (FNE Sol) é outra categoria. O Fundo Constitucional de Financiamento do Nordeste subsidia a taxa, que começa em 0,39% ao mês — menos de um terço do BV. Prazo de até 96 meses, carência de 6 meses e limite de R$ 100 mil PF. O Banco do Nordeste disponibilizou R$ 200 milhões pra essa linha em 2025, 27% a mais que o ano anterior (Agência Gov, jan/2025). O porém é geográfico: só atende o Nordeste, norte de Minas Gerais e norte do Espírito Santo.
Simulação: R$ 20 mil em cada banco
Vamos ao que interessa. Sistema de R$ 20 mil (equivalente a ~5 kWp instalado em SP), financiado pela Tabela Price, sem entrada. A comparação usa o prazo mais comum de cada instituição.
| Instituicao | Taxa mensal | Prazo | Parcela | Custo total | Juros pagos |
|---|---|---|---|---|---|
| BNB (FNE Sol) | 0,39% a.m. | 96 meses | R$ 250 | R$ 24.016 | R$ 4.016 (+20%) |
| Santander | 1,11% a.m. | 72 meses | R$ 405 | R$ 29.150 | R$ 9.150 (+46%) |
| Banco BV | 1,17% a.m. | 72 meses | R$ 413 | R$ 29.703 | R$ 9.703 (+49%) |
| Solfacil | CET 1,32% a.m. | 72 meses | R$ 432 | R$ 31.110 | R$ 11.110 (+56%) |
O BNB cobra R$ 250 por mês. BV e Santander ficam empatados na faixa dos R$ 405 a R$ 413. A Solfacil é a mais cara em 72 meses, mas tem uma carta na manga: se você esticar pra 120 meses, a parcela cai pra R$ 333 — só que o custo total sobe pra R$ 39.964, praticamente o dobro do sistema.
Repare na linha tracejada do grafico. Ela marca os R$ 275 de economia mensal liquida que um sistema de 5 kWp gera em Sao Paulo (tarifa Enel SP R$ 0,645/kWh, ja descontando Fio B de 60% e manutencao). O BNB e a unica linha de credito onde a parcela fica abaixo da economia. Ou seja: o sistema se paga sozinho desde o primeiro mes.
Nas outras tres opcoes, voce tira do bolso entre R$ 130 (Santander) e R$ 157 (Solfacil) por mes alem da economia na conta. Por 6 anos. Nao e proibitivo — R$ 4,50 por dia no caso do BV — mas e uma diferenca que precisa entrar no planejamento.
O custo total e o numero que importa
Parcela baixa engana. A Solfacil em 120 meses cobra R$ 333 por mes — menos que o BV em 72. So que no total voce paga R$ 39.964, quase o dobro do valor do sistema. Compare com o BNB: R$ 24.016 no total, R$ 4 mil de juros.
Num horizonte de 25 anos, com economia mensal de R$ 275, o retorno liquido muda assim: a vista voce lucra R$ 62.500 apos recuperar o investimento. No BNB, R$ 58.484. No BV e Santander, cerca de R$ 53 mil. Na Solfacil em 120 meses, R$ 42.536. Parece que todo mundo ganha? Sim, mas a diferenca de R$ 20 mil entre as pontas nao e trivial.
E tem outro detalhe. A economia de R$ 275 por mes e uma estimativa conservadora pra 2026. Com reajuste tarifario medio de 5,4% ao ano projetado pela ANEEL pra 2026, a conta de luz sobe e a economia do solar cresce junto. Em 10 anos, a economia mensal pode passar de R$ 450. Quem financiou pelo BNB ja terminou de pagar. Quem escolheu a Solfacil em 120 meses ainda tem 2 anos de parcela.
E o consorcio solar? Vale como alternativa?
Tem gente que olha consorcio pra fugir dos juros. A logica faz sentido no papel: sem juros, so taxa de administracao. O Sicredi Sustentavel cobra 10% de taxa total em 120 meses pra cooperados — R$ 183 por mes num sistema de R$ 20 mil, custo total de R$ 22 mil. Menor que qualquer financiamento.
O problema e o tempo. Consorcio depende de contemplacao por sorteio ou lance. A media de espera e 24 meses. Sao 2 anos pagando parcela sem ter painel no telhado. E durante esses 2 anos, voce continua pagando tarifa cheia pra distribuidora — algo como R$ 6.600 de conta de luz que nao volta.
Se voce tem pressa (e quem paga R$ 400 de conta de luz todo mes geralmente tem), financiamento ganha do consorcio pelo imediatismo. Se nao tem pressa e e cooperado Sicredi, o consorcio sustentavel e matematicamente imbativel no custo total.
Fora o Sicredi, as opcoes de consorcio solar (Porto Seguro a 19%, Embracon a 20%) perdem a vantagem. Uma taxa de administracao de 19% sobre R$ 20 mil da R$ 23.800 de custo total — parecido com o BNB, mas com a espera pela contemplacao por cima.
Quando financiar, quando pagar a vista
Pagar a vista e sempre mais barato. R$ 20 mil na mao contra R$ 29.700 no BV — nao tem discussao. A pergunta real e: voce tem R$ 20 mil parados?
Se tem e o dinheiro esta no CDB, a comparacao e com o custo de oportunidade. R$ 20 mil aplicados a 100% do CDI (Selic 13,25%, BACEN, fev/2026) rendem cerca de R$ 2.100 por ano, brutos. A economia solar de um sistema de 5 kWp em SP e de R$ 3.300 por ano liquidos. Solar ganha do CDB ja no primeiro ano. Paga a vista.
Se nao tem os R$ 20 mil, financiar compensa quando a economia na conta cobre pelo menos 60% da parcela. Nos bancos comerciais (BV, Santander), a economia de R$ 275 cobre 67% da parcela de ~R$ 410. Sai R$ 135 do bolso por mes. Aceitavel pra a maioria dos orcamentos, e depois de 72 meses a economia e 100% sua.
O cenario onde financiar nao compensa: sistema pequeno (3 kWp) em cidade com tarifa baixa (Florianopolis, R$ 0,531/kWh). A economia mensal cai pra R$ 140, e a parcela do BV fica em R$ 310 pra R$ 15 mil financiados. Sao R$ 170 por mes do bolso durante 6 anos. Nesse caso, juntar o dinheiro ou esperar o consorcio faz mais sentido.
O que conferir antes de assinar
A taxa que o integrador te mostra no orcamento nem sempre e a que vai pro contrato. Peça a CET (Custo Efetivo Total), nao a taxa nominal. A Solfacil ja trabalha com CET — por isso os numeros dela parecem mais altos que BV e Santander, que publicam a taxa nominal sem IOF e encargos.
Carencia importa mais do que parece. BV e Santander dao 120 dias. Solfacil, ate 6 meses. BNB, 6 meses. Nesse periodo, o sistema ja esta gerando economia mas voce ainda nao paga parcela. E dinheiro que entra no bolso.
E nao assine nada sem antes entender exatamente quanto custa o sistema que voce precisa. Se ainda esta na fase de pesquisa de equipamento, o guia de precos de placa solar mostra quanto custa cada componente. Sistema superdimensionado financiado e dinheiro jogado fora em dobro: voce paga juros sobre um excedente que nao vai usar. A conta correta comeca pelo consumo da sua fatura, nao pela promessa do vendedor.
Perguntas frequentes
Posso financiar so os paineis e pagar a instalacao a parte? Na maioria das linhas, nao. BV, Santander e Solfacil financiam o projeto completo (equipamentos + instalacao), liberando o valor direto pro integrador. Nao ha opcao de financiar componente avulso. O BNB permite mais flexibilidade, mas exige projeto tecnico aprovado.
Financiamento solar aparece no Serasa? Sim. Funciona como qualquer operacao de credito: entra no seu historico, compromete sua capacidade de credito e gera parcelas com vencimento fixo. Atraso gera negativacao normal. Se voce ja tem comprometimento alto de renda, a aprovacao pode ser negada — especialmente no BV e Santander, que fazem analise de credito convencional.
O BNB atende fora do Nordeste? Parcialmente. Alem dos 9 estados do Nordeste, o FNE Sol atende o norte de Minas Gerais e o norte do Espirito Santo. Se voce mora em Janauba (MG) ou Linhares (ES), pode se qualificar. Fora dessa area, as opcoes sao BV, Santander, Solfacil ou o BNDES (que so compensa pra projetos acima de R$ 5 milhoes). Confira se energia solar vale a pena na sua regiao antes de fechar qualquer financiamento.